BofA'nın değerlendirmesinde, Nokia'nın ikinci çeyrekte açıkladığı 2,8 milyar euroluk yapay zeka bağlantılı sipariş girişi öne çıktı. Söz konusu tutar, piyasa beklentilerinin üzerinde gerçekleşti. Şirketin ilk çeyrekte bildirdiği birikmiş yapay zeka siparişleri ise 1 milyar euro düzeyindeydi.
Banka, yapay zeka kaynaklı siparişlerin 2027'ye kadar çeyreklik bazda 2 milyar euro seviyesine ulaşabileceğini öngörüyor. BofA'ya göre siparişlerdeki büyümenin zamanla şirketin gelirlerine de yansıması bekleniyor.
Veri merkezi yatırımları Nokia'ya destek sağlayabilir
BofA, özellikle veri merkezlerinde kullanılan anahtarlama ekipmanları ile optik ağ çözümlerine yönelik talebin Nokia'nın performansını destekleyebileceğine dikkat çekti.
Yapay zeka altyapısını genişleten büyük bulut hizmeti sağlayıcılarının artan siparişlerinin, radyo erişim ağı pazarındaki zayıf görünümü kısmen telafi etmesi bekleniyor. Banka ayrıca kablosuz ekipman faaliyetlerinde uygulanan maliyet azaltma adımlarının kârlılık marjlarına katkı sağlayabileceğini belirtti.
Ericsson için temkinli görünüm korunuyor
BofA, Ericsson hisseleri için “Düşük Performans” tavsiyesini değiştirmedi. Bankanın bu kararında, radyo erişim ağı pazarındaki durgunluk ve Kuzey Amerika'daki yatırımlara ilişkin belirsizlikler etkili oldu.
Bölgede radyo erişim ağı ekipmanlarına yönelik harcamaların ertelenebileceğine ilişkin işaretler, Ericsson üzerindeki baskıyı artıran unsurlar arasında gösterildi. Mastec'in Kuzey Amerika'daki harcamaların ileri bir tarihe kaydırıldığına yönelik açıklaması da BofA'nın sektöre ilişkin temkinli yaklaşımını destekledi.